Ежедневный обзор РЦБ 05.09.2024
Некоторые общерыночные новости
WP: Байден намерен блокировать покупку фирмы U. S. Steel японской Nippon Steel
В правительстве штата Нью-Йорк нашли китайскую шпионку. Ей предъявлены обвинения
Трамп пообещал «спасти» TikTok в США
Глава МИД Украины Дмитрий Кулеба подал в отставку
Россиянам могут запретить приобретать недвижимость в Финляндии
Отчет JOLTS выступил за снижение ставки Феда! Но впереди – и другая статистика
Что было
Очередная статистика США в этой определяющей неделе сложилась слабой. Речь идет об отчете по количеству открытых вакансий в июле – показатель опустился до 7,67 млн. единиц, предыдущее значение за июнь было понижено с 8,18 до 7,91 млн.
В добавок к этому, ближе к полуночи по Астане ФРС выпустила Бежевую книгу, которая не отразила ни серьезных проинфляционных, ни дезинфляционных трендов. В соответствии с ней, экономика, скорее, стабилизировались.
И сентимент явно поддержали результаты заседания Банка Канады, осуществившего снижение ключевой ставки в третий раз!
Получается, что во вторник США опубликовали, скорее, слабые производственные индексы PMI (от Markit и ISM), в среду – слабый вышеуказанный отчет JOLTS. Теперь рынку осталось посмотреть на отчеты по заявкам за пособиями по безработице и сервисному PMI (сегодня) и полный отчет по занятости за август (завтра).
Но и вышедших данных хватило, чтобы рынок утвердился в ожиданиях, что Фед на ближайшем заседании через пару недель откроет смягчение монетарной политики снижением ключевой ставки сразу на 50 базисов!
За сутки доходности трежерис опустились еще. Но интересно, что акции на статистике попытались даже расти, отодвигая в сторону фактор слабых корпдоходов из-за рецессии в экономике. Аналитики говорят (к примеру, Скотт Рубнер из Goldman Sachs), что чтобы акции пошли дальше вверх, данные должны складываться не сильно слабыми.
В отдельности следует отметить, что вчера Еврозона и Великобритания опубликовали сильные сервисные PMI. В первом случае индекс возрос с 51,9 до 52,9, во втором – с 52,5 до 53,7!
Наконец, надо сказать, что не все данные по США складываются дезинфляционными. Вчера, к примеру, отчет по промзаказам отразил рост на 5% за июль.
Между тем, перспектива снижения ставки ФРС привела к рекордным первичным размещениям бондов. Только за последние 48 часов прошло 81 размещение облигаций инвестиционного уровня. Компаниям уже нравятся текущие ставки, инвесторы же входят в бумаги до того, как начнется корректировка регуляторной ставки ФРС.
И последнее, можно коротко привести пару новостей по Азии. Сообщается, что президент США Джо Байден готовится заблокировать поглощение United States Steel японской компанией Nippon Steel!
Bank of America присоединились к JPMorgan и Goldman Sachs в негативном мнении по Китаю, понизив прогноз по экономике страны в 2024 году ниже 5%. BofA написал, что текущих мер государства недостаточно для оживления внутреннего спроса.
Как отреагировал рынок
Вчера S&P 500 и NASDAQ понизились на 0,2 и 0,3% до 5520 и 17084п соответственно. Сегодня на открытии фьючерсы на индексы умеренно падают.
Вчера Индекс KASE понизился на 0,6% до 5233п.
Индекс доллара составляет в настоящий момент 101,3, золото – $2525, доходность 10-летних гособлигаций США – 3,76%.
Нефть Brent в настоящий момент составляет $72,8. Пара USD/KZT вчера закрылась на KASE на уровне 483,02 (USD/RUB – 88,25, RUB/KZT – 5,47).
Что будет
См. полный экономический календарь здесь. Данные на сегодняшний день представлены в таблице ниже.
