Ежедневный обзор РЦБ 12.05.2022

США предложили заменить украинское зерно на мировом рынке американским

Конгресс США запретил Минфину менять на доллары средства России в МВФ

В конгрессе одобрили инициативы по изоляции России и ужесточению санкций

США отказались поддержать независимость Тайваня

Россия ввела ответные санкции против компаний Европы и США

Власти Херсонской области решили просить Путина принять регион в состав России

В Центробанке назвали причины укрепления рубля

Apple потеряла статус самой дорогой компании в мире

Вчерашний отчет по инфляции США за апрель создал больше вопросов, чем ответов, что видно по реакции рынка.

До публикации статистики фьючерс на индекс S&P 500 прибавлял больше 1%, но после нее спикировал до -1%. Однако вскоре фьючерс, а потом и сам индекс быстро восстановились до первоначального уровня. Но в итоге по дню бенчмарк потерял 1,7%, закрывшись ниже 4000 пунктов (3935)! Похожие качели произошли в индексе доллара (в настоящий момент – 104,01), доходностях трежерис (доходность 10-летнего выпуска – 2,89%) и даже в биткоине (28869)! Между тем, золото в какой-то момент раскоррелировалось, уйдя в рост при падающих акциях (1854)!

И статистика по инфляции США действительно сложилась противоречивой. Во-первых, за месяц рост ИПЦ сложился чуть выше прогноза (0,3% против 0,2%), но при этом значительно меньше мартовского значения (1,2%). Хотя годовой показатель инфляции понизился не так сильно, как ожидали экономисты – с 8,5 до 8,3% против прогноза снижения до 8,1%, он все-таки понизился. Во-вторых, базовая инфляция (за вычетом продуктов питания и энергоносителей) была оценена на уровне 0,6%, что, очевидно, является высоким показателем.

При этом вчера сразу после публикации статистики бывший президент ФРБ Нью-Йорка Уильям Дадли дал запоминающееся интервью Bloomberg Surveillance. Если коротко, Дадли сказал, что еще 6 месяцев назад видел необходимость повышения ставки ФРС до 3-4%, сегодня – до 4-5%, добавив, что не удивится, если в коротком будущем назовет нейтральный уровень в 5-6%! Дадли заявил, что ФРС следует перестать «приукрашивать» текущую экономическую картину (should stop «sugarcoating» its message on how high interest rates need to go – and how much pain that will cause – to get inflation under control)!

Таким сложился вчерашний день, а сегодня в фокус инвесторов попадает статистика по индексу цен производителей и первичным заявкам на пособия по безработице в США. В особенности интерес вызывает второй отчет, поскольку неделю назад он сложился хуже прогнозов, став одним из сигналов рецессии, которую сейчас активно обсуждают на рынке. Кроме того, сегодня Британия выпустит статистику по ВВП и производству.

Нефть сорта Brent за сутки повысилась в цене со $104,0 до $106,9 за баррель. Валютная пара USD/RUB закрылась вчера на отметке 67,20 (-2,20). Пара USD/KZT показала по результатам вчерашнего дня повышение до 440,70. Соответственно кросс-курс между двумя валютами сложился на уровне 6,56.