Ждать ли этой осенью обвала индекса S&P-500?

Всем привет!

Решил проанализировать фьючерс на индекс S&P-500 (далее - индекс) за прошлые годы и нашел интересное сходство с ситуацией в 4 квартале 2018 года. Подробности ниже.

2018 год

В прошлом году, начиная с октября месяца, перед декабрьским обвалом, на индексе была аналогичная ситуация с нынешней. Общего очень много! Просто совпадение? Я так не думаю!

График 1. Фьючерс на индекс S&P-500 (2018 год)

Движение индекса в 2018 году происходило по следующей схеме:

(1) новый исторический максимум - (2) первое падение и пробитие вниз линии поддержки - (3) консолидация - (4) второе падение - (5) разворот вверх

Теперь посмотрим на график фьючерса на индекс S&P-500 в 2019 году, т.е. на текущий момент.

График 2. Фьючерс на индекс S&P-500 (2019 год)

Все повторяется:

(1) новый исторический максимум - (2) первое падение и пробитие вниз линии поддержки - (3) консолидация в треугольнике

Теперь остались: (4) второе падение - (5) разворот вверх

На мой взгляд, учитывая большую схожесть текущей ситуации с 2018 годом, есть очень высокая вероятность того, что все произойдет именно так, как в прошлый раз. И в качестве основного сценария я вижу дальнейшее падение индекса вплоть до уровня поддержки в районе 2550-2600 п.

Я ожидаю его падения в следующем месяце, т.е. в сентябре. Возможно, это произойдет перед заседанием ФРС, которое ожидается 17 сентября или же сразу после этого важного события.

Однако не стоит забывать, что рынок сейчас очень волатильный и, соответственно, сильное нисходящее движение по нему может начаться и раньше. Например, в конце августа или в начале сентября.

График 3. Прогноз на индекс S&P-500

Возможен альтернативный сценарий, указанный на рисунке ниже.

График 4. Альтернативный сценарий по индексу S&P-500